同类费率最低档的光伏ETF汇添富（516290）午后强劲冲高大涨超2%！

　　光伏ETF汇添富（516290）标的指数成分股多数冲高，晶盛机电涨超12%，罗博特科涨近5%，正泰电器涨超4%，TCL科技、阳光电源涨超2%，迈为股份跌等回调。

　　机构预计光伏设备出口有望迎来转机。消息面上，美国高层、企业团预计5月13日-15日访问北京，贸易与关税问题或将作为重要谈判议题。国海证券火线点评，此前中国一定程度上限制出口，主要系为本次访华增加谈判筹码。特斯拉与SpaceX三年各100GW光伏产能建设目标，设备均需从中国进口。本次谈判后，出口限制有望缓解。（来源于20260510《Optimus量产在即驱动订单加速，光伏设备出口限制有望缓解》）

　　太空算力预期进一步强化，引爆太空光伏需求。商业航天发展加速，SpaceX与谷歌正就探索在轨数据中心进行洽谈。5月7日，SpaceXAI与Anthropic签署协议，进军太空算力领域，Anthropic表示“有兴趣合作开发数吉瓦级的轨道AI算力”，太空算力预期进一步强化。

　　当前SpaceX与Anthropic的算力愿景正沿着“算力需求→卫星发射→能源供给”这一传导链条，逐级激活A股太空光伏产业链的各个环节。

　　3、算电协同也为光伏板块重要催化之一！四部门印发“AI与能源双向赋能”的行动方案把“算电协同、绿电直连、核/氢直供、构网型储能、绿色算力交易”等写入顶层设计，明确到2027/2030年的阶段目标，显著提升板块政策确定性与预期差。光伏作为绿电核心构成之一，有望受益。

　　近期，低轨卫星领域迎来加速发展。在低轨大规模星座的背景下，能源板块作为整星系统中的核心部件，效率与成本的平衡额外重要！太空光伏也因此迎来了黄金发展期。

　　华西证券指出，商业航天商业化新纪元下，中美主导全球商业发射，低轨卫星部署与太空算力场景兴起，带动太空光伏需求爆发。太空光伏凭借无遮挡、24小时发电、能量密度高的优势，较地面光伏效率显著提升，还能大幅降低太空成本，成为AI与卫星星座的刚需能源方案。2026年1月22日，在瑞士达沃斯举行的世界经济论坛上，与SpaceX首席执行官埃隆·马斯克宣布，两家公司将在未来三年内于美国合计建设每年200吉瓦（GW）的太阳能制造产能，其中，SpaceX的40GW产能将主要适配太空光伏需求。目前太空光伏行业形成砷化镓电池主导、p型异质结为商业化过渡期最优解、钙钛矿叠层长期替代的技术梯队。（来源于20260301《太空光伏“破晓”：的能源革命与万亿机遇》）

　　政策方面，海内外政策密集，均高度关注、太空光伏等领域的发展。5月4日，美国正式发布《卫星宽带频谱共享的现代化变革》命令，新规下，非静止轨道运营商不再必须遵守ITU的EPFD限值，同频同区服务卫星数由原来的1颗增加至8颗，区域星座规模要求下降22%，单位容量成本下降40%以上。

　　技术方面，5月9日，第二届空天信息技术大会举办，同步发布空天信息十大前沿问题、空天信息领域世界一流期刊建设倡议书、太空云生态共建倡议等多项重磅成果。百余家科研院所、高校、商业航天企业联合提出共建，将推动形成“太空云”天基信息服务系统。

　　产业方面，国内商业航天产业链已告别“零散单打、各自为战”的初级发展阶段，行业正在逐步形成区域性统筹或细分环节头部企业主导、联动全产业链协同推进项目的一体化发展格局。从年初卫星企业提前锁定火箭发射工位的情况来看，预计2026年年中将迎来今年首轮卫星密集发射窗口期，市场对卫星整星制造、载荷、能源、散热等产业链上下游多环节企业的订单放量预期，有望再度攀升至阶段高点。（来源于国金证券20260510《太空光伏催化加速望新高，AIDC配储订单拐点已现》）

　　据测算，当算力卫星的电源平台成本+发射成本+太空机柜较地面机柜的制造溢价≤地面电费支出时，太空算力将具备性价比优势，测算结果显示这一目标是完全可实现的。同时考虑当前北美地面数据中心电网接入周期已拉长至5年甚至更久，太空数据中心的部署将更顺畅、快速地推动全球AI算力的提升及相关下游应用的发展，从而为太空光伏市场带来更广阔的需求场景。

　　短期：测算2026年太空光伏装机量将接近500MW。未来2-3年时间维度下,在全球宽带覆盖及直连终端的需求驱动下，预计通信卫星将是卫星发射的主要增量。假设全球卫星发射量短期内保持50%的年增速，考虑单星功率随太阳翼面积扩大而提升，预计2026-2028年全球太空光伏装机量将达到413/1426/4277MW。

　　中期：“算力上天”完全具备经济可行性，当前算力星座申报计划对应太空光伏装机总需求超百GW。未来3-5 年时间维度下，在地面AI数据中心受制于电力、土地与散热等资源瓶颈的背景下，算力卫星将成为继卫星之后商业航天发射的全新增长极。

　　远期：月球与火星基地建设将为太空光伏开辟全新的增量市场。以马斯克“10 年内建成月球城市、20 年内建成火星城市”的远景规划为指引，人类太空活动正从近地轨道向地外天体延伸，月球基地或将率先成为下一阶段太空探索的核心载体。（来源于20260308《太空光伏专题（二）市场篇：奠基、算力爆发，百Gw级高盈利市场可期》）

　　在政企联动“反内卷”、新技术加速迭代、能源安全重视度进一步提升的背景下，光伏行业有望迎来基本面修复，叠加太空光伏等热点催化，板块情绪有望迎来拐点。看好困境反转信号明显的光伏板块，认准费率最低档的光伏ETF汇添富（516290），无证券账户者可关注联接基金（A：024059，C：024060），支持7*24h申购！